全球理财机构瞄准中国1.09亿人口巨大投资市场

2016-07-21 由 发布 阅读(125)

包括美国盈透证券集团(Interactive Brokers Group)、盛宝金融(Saxo Capital Markets)以及罗宾侠金融(Robinhood)的多家国外金融理财机构在过去12个月内不断扩大各自在亚洲最大经济体-中国的业务。中国的投资者由于宏观经济的政策,限制了海外投资,央行承诺将在“合适的时机”开放国外有价证券的投资。

在过去的16个月中,资本的持续流出引起了中国管理层的注意,国外公司寄希望于中国政府开放对外投资似乎并不明智。但盛宝金融却对QDII2计划显得格外有信心,该计划将在明年起实施,是有关部门为减少资金流出和经济改革制定的计划。但不仅仅是上述提到的三家国外公司,其他的外国公司也都提前在中国做好了战略部署,在他们眼中,不论未来政策如何,早作布局才总好过于错失机会。

所谓QDII2(Qualified Domestic Individual Investor)的中文全称是合格境内个人投资者,与QDII,合格境内理财机构相似,是在人民币尚不可完全自由兑换的情况下,有限度的允许境内合格投资者投资海外资本市场中的股票和债券等有价证券。

盛宝资本亚太区首席执行官Adam Reynolds近期在新加坡接受采访时说:“我们对QDII2已经做了充分的准备同时也十分乐意在中国寻找合作伙伴。虽然具体的细节尚未公布但我们相信这将会是在中国投资的绝好机会。”

盛宝资本已经在上海自由贸易区成立了一个15人的团队,在今年5月份和陆家嘴国际金融资产交易所签署了协议之后,又不断的寻找本土金融公司寻求合作。Reynolds说,公司计划让中国合作商加入盛宝的国际交易系统,共享资源。他预计,在QDII2正式启动的几个月之内,公司的在线机构理财平台上将吸引20万用户。

而盈通证券作为美国最大的电子券商,其亚太区总经理David Friedland表示,公司计划一旦QOII2开始实施就扩大公司在上海的业务。在一次电话采访中Friedland表示:“我们已经做好了完全的准备,即使QDII2现在就开始实行,我们也能立即采取行动。”

罗宾侠金融是美国一家新兴股票交易公司,中国的投资者可以通过在网上开通账户交易美国的股票和交易所交易基金。

根据我国现行的规定,中国公民每年向海外转移的资金不得超过5万美元,但合格的境内理财机构可以通过QDII(Qualified Domestic Institutional Investor)计划购买香港的股票基金等方式交易境外证券,交易境外证券对中国的投资者来说还是非常困难。

彭博援引西班牙对外银行亚太地区首席经济学家Xia Le的话说:“中国领导人不太可能在短时间内启动QDII2计划,因为他们担心资本外流。自2015年QDII完成了899.9亿美元的扩张指标后,中国政府就开始限制资本流出。目前的宏观政策走向是限制资本外流并且鼓励外资流入。而资本外流最大的压力就来自于数量庞大的个人投资者,所以我个人并不看好QDII2将在短时间内实行。”

但对此持乐观态度的人也许能从中国人民银行上周发布的年报中获取信心。该行把QDII2列举为提高离岸金融市场投资的重要方式之一,但没有披露具体的细节和时间节点。

随着人民币日益疲软的走势和国内股票市场的低迷,不难理解中国的投资者为什么对海外投资如此热衷。从数据上来看,上证综指今年以来以创下了14%的跌幅,而标普500指数却上涨了6.3%。

一方面,国外的理财机构绞尽脑汁希望进入中国市场,另一方面,中国本土的理财机构也不容小觑。根据中国银监会的数据,截止2015年底。我国理财机构的总规模达到81万亿。其中,银行、信托、券商和保险是几个最大的理财机构。券商的规模达到11万亿,占整个理财机构的14.65%。