— 市场回顾 —
随着融资余额骤减,本周A股触底反攻。风格按日从大盘股逐步轮动到小盘股,先是创业板权重大幅反弹,再到中证1000,最后蔓延到国证2000,着实发了一圈节前红包。三大指数集体收出中阳,成交量也再次破万亿,意味着本轮行情的止跌。期间,融券的收紧和转融券的暂停直接断了空方的粮草,而及时换村长也是提振信心的重要信号。
题材方面,中证1000风格下,医药医疗板块领涨,猴痘、减肥药、中药等细分均有表现。国证2000风格下,机构调研频繁的半导体大幅反弹,汽车芯片、MCU芯片领涨。蓝筹轮动中,化工有色接力权重,化工的PVDF概念和有色的稀土分支领涨。
值得关注的是本轮反弹中,微盘股呈现崩盘局面,连续跌幅一度超过50%,直至节前最后一个交易日才勉强止跌,不少私募基金触发平仓,算是救市过程中流动性衰竭的最大受害群体。
本周融资余额减少968.21亿,北上资金净流入160.83亿。
数据来源:wind资讯 | 截止日期:2024/2/8
— 宏观经济 —
国内新闻
2月5日,中国证监会召开走访上市公司工作推进会,会议强调,要充分认识走访上市公司工作的重要意义,坚决贯彻落实全国视频会议工作要求。要尽快推进,讲求实效,立足于解决制约上市公司高质量发展所面临的实际困难和问题,并以本次走访为契机,进一步健全工作机制,增强工作合力,共同推动上市公司高质量发展和投资价值的提升。
2月6日,国证监会再发声严惩操纵市场恶意做空、维护市场稳定运行.中国证监会周一晚间再度发声,称将严惩操纵市场恶意做空,切实维护市场稳定运行,让胆敢违法操纵、恶意做空者“倾家荡产、牢底坐穿”。
2月6日,中国证监会:将“两融”融资业务日常监管,引导证券公司保持平仓线弹性。中国证监会就备受关注的“融资融券”业务表示,将持续加强“两融”融资业务的日常监管,引导证券公司通过延长追保时间、动态下调平仓线,保持平仓线弹性,以减少强平风险和市场压力。证监会发言人称,截至目前,“两融”融资业务全市场平均维持担保比例226%,较年初有所下降,最低维持担保比例(平仓线)通常为130%。
2月6日,2月6日,中国证监会以新闻发言人答记者问的方式,回应了加强“两融”融券业务的监管安排。发言人称,证监会对融券业务提出了三方面措施,包括暂停新增转融券规模,严禁向利用融券实施日内回转交易(变相T+0交易)的投资者提供融券,持续加大监管执法力度等。
2月7日,据新华社消息,中共中央决定,任命吴清同志为中国证券监督管理委员会党委书记,免去易会满同志的中国证券监督管理委员会党委书记职务。国务院决定,任命吴清同志为中国证券监督管理委员会主席,免去易会满同志的中国证券监督管理委员会主席职务。
2月7日,中国金管总局再度落实城市房地产融资协调机制,对合理融资需求“应满尽满”.时隔不到两周,中国金管总局再度就“落实城市房 地产融资协调机制相关工作”召开专题会议,要求各商业银行要主动对接协调机制,对合理融资需求做到“应满尽满”。金管总局网站发布新闻稿援引该专题会议强调,要进一步提高对建立城市房地产融资协调机制重大意义的认识,各商业银行要对推送的房地产项目名单要及时开展评审,加快授信审批。
2月8日,中国1月PPI同比下降2.5%。2024年1月份,受国际大宗商品价格波动影响,全国工业生产者出厂价格同比下降2.5%,环比下降0.2%,降幅比上月分别收窄0.2和0.1个百分点;工业生产者购进价格同比下降3.4%,降幅收窄0.4个百分点,环比下降0.2%,降幅与上月相同。
2月8日,中国1月CPI同比下降0.8%。1月份,受上年同期春节错月高基数影响,全国居民消费价格同比下降0.8%。其中,城市下降0.8%,农村下降0.8%;食品价格下降5.9%,非食品价格上涨0.4%;消费品价格下降1.7%,服务价格上涨0.5%。在1月份-0.8%的CPI(居民消费价格指数)同比变动中,翘尾影响约为-1.1个百分点;今年价格变动的新影响约为0.3个百分点。
国际新闻
2月5日,美国1月就业增长加速,薪资涨幅创近两年来最大,就业井喷式增长和薪资大幅上涨令3月降息的前景破灭。劳工部就业报告显示,1月非农就业岗位增加35.3万个,预估为增加18万个;平均时薪环比上涨0.6%,为2022年3月以来的最大涨幅,同比上涨4.5%;失业率维持在3.7%不变。数据公布后,交易商预计美联储在4月30日至5月1日的会议上开始降息的可能性降至约70%,稍早消化的可能性高达约90%。他们还认为年底政策利率区间更有可能达到4.00%-4.25%,之前的预期是低于4%.
2月5日,美联储古尔斯比:美国就业数据强劲可能并不意味着应该等待一段时间再降息.芝加哥联储总裁古尔斯比暗示,他并不将美国1月就业强劲增长视为需要等待一段时间再降息的理由,而是视为劳动力市场尚未出现裂痕的安慰。“我们不想过多解读任何一个月的数据,但劳动力市场持续强劲,如果这种情况继续下去,将减轻我对我们任务中就业市场方面正在恶化的担忧。”古尔斯比表示,仍有“数周和数月”的美国经济数据帮助决定何时降息,美联储将让通胀率重返2%的目标,但不会寻求将价格恢复到通胀起飞前的水平。
2月6日,美联储古尔斯比:通胀可以在经济强劲的情况下继续回落.芝加哥联储总裁古尔斯比表示,只要通胀向2%目标回落的趋势持续,美国联邦储备理事会(美联储/FED)就无需过度担心近期高于预期的经济增长和就业数据。
2月6日,美国1月服务业增长加快,投入物价指标创11个月高点。由于新订单增加和就业反弹,美国1月服务业增长加快,但供应商似乎落后,导致投入物价指标升至11个月高点。美国供应管理协会(ISM)表示,1月非制造业采购经理人指数(PMI)从12月的50.5升至53.4。
2月7日,中国财政部周二晚间称,2月5-6日中美经济工作组在京举行第三次会议,中方就美对华加征关税、双向投资限制、制裁打压中方企业等表达了关切,双方同意继续保持沟通。此次会议由中国财政部副部长廖岷和美国财政部副部长尚博共同主持,中国财政部长蓝佛安出席会议并与美方简短交流。美国财政部声明称:“美国官员重申,美国并不寻求两国经济脱钩,而是寻求一种健康的经济关系,为美国公司和工人提供一个公平竞争的环境。”财政部补充说,会谈结束时双方同意在4月再次举行会议。
2月7日,美联储梅斯特:如果通胀明显进一步放缓,对降息持开放态度。美国克利夫兰联邦储备银行总裁梅斯特表示,如果美国经济表现符合她的预期,就可能开始降息,但在通胀仍不确定的情况下,她尚未准备好就放松政策的时机做出任何预测。梅斯特说,关于降息的策略,“我不想设定一个特定的日期,这真的是要取决于经济状况。”她补充说,在她看来,“不急于”降息,同时指出她之前预测的年内三次降息似乎仍然合理。
2月8日,据朝中社2月8日报道,当地时间7日,朝鲜第十四届最高人民会议常任委员会第三十次全体会议在万寿台议事堂举行。会议一致通过了朝鲜最高人民会议常任委员会《关于废止朝鲜民主主义人民共和国北南经济合作法、金刚山国际旅游特区法及其实施条例、北南经济合作相关协议》的政令。这意味着朝鲜废除了与韩国之间的所有经济合作协议。
下周关注
中国1月社会融资规模增量,1月M2货币供应同比,M2货币供应同比;美国1月CPI同比、核心CPI同比。